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2009/12/2 16:35:05
    

  上投摩根中国优势:

  比较优势

  ●投资特色:

  上投摩根中国优势投资 (基金代码:375010)在以长期投资为基本原则的基础上,通过严格的投资纪律约束和风险管理手段,将战略资产配置与投资时机有效结合,精心选择在经济全球化趋势下具有国际比较优势的中国企业,通过精选证券和适度主动投资,为国内投资者提供国际水平的服务,谋求基金资产的长期稳定增值。

  ●业绩排名:

  中国优势是上投摩根历史最悠久的基金,连续三届被中证报评为型金牛基金。自成立以来,无论投资环境顺逆,上投摩根都尽力为投资者争取主动管理回报,截至2009年11月20日,中国优势基金设立以来的总回报率更是高达455%,而同期上证涨幅仅为150%。

  投资人利益至上,是上投摩根基金公司的经营理念,公司成立五年来,不断将这一理念付诸实践,多次开创业内先河,并凭借着旗下基金整体稳健的业绩表现,以及专业规范的市场运作,上投摩根在业内脱颖而出。

  上投摩根内需动力:

  内需强劲 动力非凡

  ●投资特色:

  上投摩根内需动力股票型证券投资基金(基金代码:377020)重点投资于内需增长背景下具有竞争优势的上市公司,把握中国经济和快速增长带来的投资机会,追求基金资产长期稳定增值。根据晨星开发式基金排行榜,截止到2009年11月20日,内需动力2009年的总回报率超过70%。

  ●仓位风格:

  基金投资组合中股票投资比例为基金总资产的60%-95%,、现金及其它短期金融工具为0-40%。在股票投资构建和管理的过程中,内需动力基金将采取“自上而下”与“自下而上”相结合的方法。基金管理人在分析内需驱动行业的基础上,选择具有可持续增长前景的优势上市公司股票,以合理价格买入并进行中长期投资。

  ●配置:

  内需动力在2009年第三季度对股票组合结构作了较大的调整,重点减持了金融地产行业,增持了医药、电力设备和消费品等行业。并且取得了一定的积极成效。下阶段内需动力基金将继续关注内需驱动型公司的增长机会,特别是终端消费类行业,如商业和家电等传统行业或公司并适时的关注国家未来的战略性,如节能环保产业、领域等。

  华安动态灵活配置:

  进退自如

  ●投资特色:

  11月23日起发售的华安动态灵活配置基金是华安基金继多届“金牛基金”获得者华安宝利之后推出的又一混合型基金。该基金将努力遵循经济周期性波动规律,动态把握不同资产类别在不同时期的投资价值、投资时机以及其风险收益特征的相对变化,对股票、债券和现金等大类资产在投资组合中的权重进行灵活配置,降低股票市场下跌带来的系统性风险,以期承受尽量小的投资风险,并取得尽可能大的主动管理回报。

  ●仓位风格:

  该基金坚持华安一贯的价值投资理念,深入挖掘大类资产的投资价值,动态把握大类资产之间的适度配置,以图实现基金资产的长期持续稳定增长。基金投资于股票类资产的投资比例占基金资产的30%-80%,债券等固定收益类资产的投资比例占基金资产的0-65%。

  ●平台优势:

  震荡市场考验基金的择时和选股能力。2009年,华安动态灵活配置混合型基金的管理人华安基金管理公司凭借出色的大类资产配置表现荣膺“2009年最佳资产配置基金公司”大奖。华安基金管理公司还曾被中国证券报评选为“2008年度金牛基金管理公司”,拥有业内优秀的固定收益和股票投资团队,具有强大的投研平台优势。

  ●后市展望:

  基金宋磊表示,震荡仍然是明年A股市场的主基调,而流动性泛滥、全球经济的强弱转换和美元波动加剧是主要因素。此外,必须关注由于信贷投放量适当减少而带来流动性收缩的冲击。但是,宋磊强调,基于盈利快速回升的高确定性,预计大盘在震荡中逐步走高仍然是大概率事件。

  同时宋磊指出,明年应该重点关注经济结构的调整:首先,城市化进程加速,三、四线城市的消费能够成为未来经济结构调整的军;其次,中小企业的未来成为明年关注的重点,它们的创新能力以及吸纳就业的能力是未来经济增长重要的增长点;第三,第三产业创新以及服务升级将会率先展开,大城市将起到带头作用;第四,低碳经济背景下的相关产业调整,高耗能产品必然被压缩,节能环保型产业将成为结构调整的重要扶持目标。

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